时至2024年初，2023年工程机械行业整体成绩单已经交出。2023年四季度以来，工程机械行业仍处下行周期，年底开工率受季节性因素影响较为低迷；以欧美日系制造商为主导的全球海外领先品牌，销售额增长出现放缓；国内市场也面临着新机销量底部震荡、社会存量高位增加、企业竞争更加激烈等挑战，内销同比下滑幅度较大。

出口小幅增长

根据中国工程机械工业协会最近数据，挖掘机销量已连续12个月同比负增长，2023年11月，共销售各类挖掘机1.49万台，同比下降37%，其中国内销售挖掘机7484台，同比大跌48%。

据海关统计，2023年1-11月我国工程机械进出口贸易额为469.28亿美元，同比增长9.53%。其中累计进口23.07亿美元，同比下降8.44%；累计出口446.22亿美元，同比增长10.6%。据预计，2023年全年中国工程机械进出口额将达到500亿美元左右，出口保持同比小幅增长。但进入下半年以来，出口贸易增幅呈现断崖式下降，7-10月同比增长率均为负，11月出口贸易额同比增长也仅1.1%，增长已显乏力。

整体来看，部分行业龙头前三季度营收和净利润均有所增长，柳工、中联重科、山推、浙江鼎力等企业主要经营指标实现增长。其中，中联重科前三季度实现营收355.14亿元，同比增长15.87%；净利润28.55亿元，同比增长31.65%。三一重工实现营收555.22亿元，同比减少5.15%；净利润40.48亿元，同比增长12.51%。

与此同时，厦工、宇通重工、铁建重工等企业的营收、净利润则有所下滑。

行业积极因素增加

随着1万亿元国债、2.7万亿元专项债的进一步落地，后续有望产生托底效应，拉动工程机械内需回升。

详情显示，2023年第四季度，人大常委会通过增发国债和调整预算安排，增发1万亿元国债，重点用于八大方面--灾后恢复重建、重点防洪治理工程、自然灾害应急能力提升工程、其他重点防洪工程、灌区建设改造和重点水土流失治理工程、城市排水防涝能力提升行动、重点自然灾害综合防治体系建设工程、东北地区和京津冀受灾地区等高标准农田建设。

目前，第一批国债资金预算2379亿元及第二批项目清单已经下达，前两批项目涉及安排增发国债金额超8000亿元，1万亿元增发国债已大部分落实到具体项目。国债的“落地”将对工程机械行业起到提振作用，预计2024年初在项目开工率、开工小时提升上会有所体现。

此外，相关部门在政策方面也更加重视工程机械行业的发展。2023年12月28日，《2023中国制造强国发展指数报告》《中国制造业重点领域技术创新绿皮书-技术路线图（2023）》（以下简称 《绿皮书》）在北京发布。工程机械作为16个中国制造业重点领域之一首次发布技术路线图。工程机械首次进入《绿皮书》是对行业发展的高度认可，同时，也提出了未来行业发展面临的机遇和挑战，指出了发展方向。

龙头企业提出新年规划

中国工程机械工业协会会长苏子孟表示，展望2024年，我国发展面临的有利条件强于不利因素，经济回升向好、长期向好的基本趋势没有改变，工程机械行业将大有作为，大家要增强信心和底气。

与此同时，龙头企业也纷纷提出了2024年公司新的战略规划。柳工以 “三全”战略为2024年发展方向。2023年12月31日，柳工董事长曾光安发布2024年新年贺词，指出2023年是柳工创立65周年和上市30周年的重要时刻。2023年，柳工正式发布柳工新文化和新品牌理念，以 “三全”战略 （全面解决方案、全面智能化、全面国际化）为核心，持续推进“十二项变革”。2024年，柳工将以实现 “十四五”战略目标为核心，以“三全”战略为方向。2023年前三季度，柳工营收211.14亿元，同比增长5%；归母净利润8.26亿元，同比增长41%。公司盈利能力提升主因在于内部变革降本，波兰子公司出售及抓住国三切国四时机优化和调整产品结构等因素。

徐工机械近日在路演活动中表示，预计这一轮行业周期拐点位于2024年中期前后，预期2025年重新步入向上周期。头部企业凭借规模优势、产业布局优势、改革红利以及治理的现代化，预期将率先企稳。

三一重工对2024年的市场行情较为乐观并有所期待。该公司将关注点锁定在换机所带来的机遇；公司相关专家认为，高空作业设备、电动装载机等细分市场已在回暖；全球化势在必行，要将欧美、日韩、中东、非洲、拉美等市场放在与国内市场并重的位置上。近日，三一重工董秘蔡盛林表示：“按以往经验，换机潮应在2023年开始，但由于国内工程机械开工小时数不足，预计国内市场的换机潮将会延后，设备更新上行周期预计将在2024年至2025年上半年启动，公司已经做好相关技术准备工作。”

2024年1月6日，山推股份联合山东重工集团旗下潍柴动力、中国重汽、林德液压、山重建机、山重融资等合作伙伴，在山东济宁召开了2024年合作伙伴大会。展出了新升级的 “黄金内核”产品和智能辅助、新一代新能源、矿山一体化等具有明显差异化优势的系列产品。

“黄金内核”是由集团内山推股份、潍柴动力、林德液压三大公司海内外六个研究中心协同，在潍柴发动机，林德液压件、山推传动件基础上专业匹配、改进、验证的动力传动系统总成。新升级版 “黄金内核”产品其核心竞争优势就是更省油、更高效、更可靠，最大程度提升客户价值。